term structure of interest rates
41Stochastic volatility — models are used in the field of quantitative finance to evaluate derivative securities, such as options. The name derives from the models treatment of the underlying security s volatility as a random process, governed by state variables such as… …
42Gregory Mankiw — Gregory Nicholas Mankiw Naissance 3 février 1958 (1958 02 03) (53 ans) (États Unis) Domicile Wellesley dans le Massachusetts Nationalité américaine Champs Économie …
43Mankiw — Gregory Mankiw Gregory Nicholas Mankiw Naissance 3 février 1958 (51 ans) (États Unis) Domicile Wellesley dans le Massachusetts Nationalité améric …
44Burton Malkiel — Burton Gordon Malkiel (born August 28, 1932) is an American economist and writer, most famous for his classic finance book A Random Walk Down Wall Street (now in its 9th edition, 2007). He is a leading proponent of the efficient market hypothesis …
45Biased Expectations Theory — A theory that the future value of interest rates is equal to the summation of market expectations. Proponents of the biased expectation theory argue that the shape of the yield curve is created by ignoring systematic factors and that the term… …
46Lin Chen — is a Harvard educated economist.In 1994, Dr. Chen developed then the first and now the semi classic three factor model of the term structure of interest rates. Different variants of Chen model are being used in financial institutions worldwide.… …
47Arbitragefreiheit — Unter der Arbitragefreiheit wird das Fehlen jeder Möglichkeit zur (ökonomischen) Arbitrage verstanden. Dieser Begriff wurde insbesondere für die Finanzmärkte geprägt. Durch den internationalen, elektronischen Handel an diesen Märkten und die… …
48No-Arbitrage — Unter der Arbitragefreiheit wird das Fehlen jeder Möglichkeit zur (ökonomischen) Arbitrage verstanden. Dieser Begriff wurde insbesondere für die Finanzmärkte geprägt. Durch den internationalen, elektronischen Handel an diesen Märkten und die… …
49No-Arbitrage-Modell — Unter der Arbitragefreiheit wird das Fehlen jeder Möglichkeit zur (ökonomischen) Arbitrage verstanden. Dieser Begriff wurde insbesondere für die Finanzmärkte geprägt. Durch den internationalen, elektronischen Handel an diesen Märkten und die… …
50Heath-Jarrow-Morton Model - HJM Model — A model that applies forward rates to an existing term structure of interest rates to determine appropriate prices for securities that are sensitive to changes in interest rates. The HJM model is very theoretical and is used at the most advanced… …
