Торговля объёмами

Торговля объёмами — метод анализа поведения рыночных котировок в основе которого лежат данные о количестве совершенных сделок на определенной цене за выбранный временной отрезок. В отличии от технического или фундаментального анализа, данный подход позволяет входить в рынок с очень низким уровнем риска.

Под «объёмом» будем в дальнейшем понимать цену, на которой произошло накопление денег. Эту информацию мы и будем использовать в нашей стратегии торговли объёмами.

Почему объём — это так важно?

Потому что именно объёмы и задают настроение рынка, они его формируют.

Рассмотрим такую ситуацию в ходе торгов по фьючерсу E-mini S$P 500 за день было наторговано 50000 контрактов на цене «A». Что в денежном выражении равно 3500(средняя маржа) * 50000 = 175 000 000 долларов. Без сомнения, такая сумма денег будет влиять на поведению цены у этого уровня в дальнейшем. Логика размышлений проста:

если рынок в дальнейшем уходит под цену «А» - то мы находимся в зоне продаж

если идет выше этой цены — в зоне покупок.

Важность объёма нарастает по мере увеличения временного отрезка.

Ниже представлен рейтинг объёмов по уменьшению важности:

объём контракта — эта цена, на которой скопилось большего всего денег за все время торговли текущего фьючерсного контракта

объём месяца — цена, по которой совершено большего всего сделок в пределах заданного месяца

объём недели — цена, по которой совершено большего всего сделок в пределах заданной недели

объём дня — цена, на которой совершено наибольшее количество сделок в пределах одного дня. Обычно рассчитывается для предыдущего торгового дня.

Эти уровни и являются ключевыми при торговле любого фьючерсного контракта.

Физика движения рынка такова что он движется от одного крупного объёма к другому.

Рассмотрим примеры:

Рассмотрим реальные торги по декабрьскому фьючерсному контракту на евро 6EZ8 19.11.2008.

На тот момент ситуация с объёмами была следующая:

Уровень контракта: 1.2800

Уровень месяца(прошлого): 1.3664

Цена открытия недели: 1.2541

Иллюстрация То есть цена открытия новой торговой недели по фьючерсному контракту находится и ниже уровня контракта и ниже уровня предыдущего месяца. Таким образом делаем вывод что основной тренд направлен вниз. Для тренда вверх — ситуация противоположная, цена открытия торгово должна быть выше значимых уровней контракта и месяца. Это работает на любом фьючерсном рынке.

Что нам дает определение тренда?

Все очень просто. Когда сделка открывается по тренду то есть мы продаем контракт от уровня при тренде, направленном вниз, то мы может увеличить размер тейк-профита в 2-5 раз. Нужно понимать что следующим важной преградой для цены будет следующий крупный уровень. Цена движется от одного крупного накопления к другому. Это и нужно учитывать при определения величины тейк-профита.

Если уровень стоп-лосса по фьючерсу на евро стандартный и составляет 10 пунктов то при сделке против тренда стандартный размер тейк-профита 70 пунктов. При сделке-же по тренду размер тейк-профита можно устанавливать 150-300 пунктов при том же уровне стоп-лосса. Как видно, правильное определение тренда позволяет увеличить потенциальную доходность сделок в несколько раз и увеличить соотношение прибыли к потерям(P\L) со стандартных 7 к 1 до уровня 30 к 1.

Собственно, за что я люблю торговлю объёмами — так это за высокое соотношение P\L.

Торговля объёмами представляет отличные возможности для нового взгляда на методы рыночного анализа.

По материалам ресурса Торговля объёмами©