Коэффициент Сортино

Коэффициент Сортино — показатель, позволяющий оценить доходность и риск инвестиционного инструмента, портфеля или стратегии. Математически он рассчитывается аналогично коэффициенту Шарпа, однако вместо волатильности портфеля используется так называемая «волатильность вниз». В этом случае волатильность рассчитывается по доходностям ниже минимального допустимого уровня доходности портфеля (MAR)

Расчет коэффициента

$S = \frac{R-T}{\sigma}$ , где

• $R$ — средняя доходность портфеля
• $T$ — минимально допустимый уровень доходности портфеля
• $\sigma$ — стандартное отклонение доходности портфеля (актива)

См. также

• Коэффициент Бета
• Коэффициент Шарпа

В этой статье не хватает ссылок на источники информации. Информация должна быть проверяема, иначе она может быть поставлена под сомнение и удалена. Вы можете отредактировать эту статью, добавив ссылки на авторитетные источники. Эта отметка установлена 13 мая 2011.